伊朗革命卫队称若再遭威胁将打击能源设施及全球基建

中东地区的紧张态势近期出现多条线索交织。伊朗革命卫队发言人纳伊尼遇袭身亡，其并非战场指挥官，但承担伊朗战事舆论主导职责；报道称美以正进一步拆解伊朗国家运转根基，加剧其决策层经验不足与误判风险。与此同时，伊朗革命卫队另一名发言人公开表示，如果伊朗再次面临威胁，数十万英里的能源传输线路、数千座发电站、所有美国及非美国设施，甚至与互联网相连的全球基础设施都将面临威胁。伊朗革命卫队指挥官纳克迪也称，若条件有利且命令下达，行动可推进至敌方领土内，且每天生产的导弹数量超过发射的数量，即便战争持续数年也会继续发射。

霍尔木兹海峡的通行问题成为市场焦点。特朗普称美国对霍尔木兹海峡拥有完全控制权，但伊朗波斯湾海峡管理局明确，霍尔木兹海峡仍处于封锁状态，除非伊朗提出的条件得到接受，否则该海峡不会重新开放。波斯湾油污危机浮现，油轮袭击加剧霍尔木兹环境风险；伊朗外交部发言人巴加埃表示，伊朗作为波斯湾和阿曼湾最长海岸线国家，要求所有受益于霍尔木兹海峡航运的各方承担责任，修复相关海域环境损害。日本首相和伊朗总统讨论了缓和中东紧张局势和霍尔木兹海峡通行等问题，沙特关键港口数周来首次发现超大型油轮停靠，显示部分航线在试探恢复。

美军方面，美国中央司令部通报，截至当地时间8月12日，美军已迫使59艘商船改道，使3艘船只失去行动能力，并登临检查2艘船只。也门摩卡港港务负责人确认，因胡塞武装袭击，港口全面停止作业。在和平谈判侧，也门胡塞武装表示愿与沙特对话；消息人士称目前没有就延长停火进行任何讨论，但据阿拉比亚电视台，巴基斯坦调解方正寻求延长（美伊）60天停火期限，巴基斯坦方面表示，将继续推动美国与伊朗之间直接和间接的外交渠道。伊朗最高国家安全委员会秘书称伊朗和巴基斯坦互为彼此的“战略资产”。

其他事项中，伊朗石油部长称伊天然气日产能有望大幅回升，伊朗方面也称南部格什姆海岸的石油清理工作正在进行中。摩萨德前局长称以方人员多次“踩点”伊朗核设施；伊朗提出美国国会应调查特朗普资产的增加情况，伊拉克总理明确9月30日为国际联盟撤军最后期限。对油气市场而言，伊朗天然气产能回升预期与霍尔木兹实际封锁之间形成拉扯，短线供给变量仍需观察。

后续看，霍尔木兹海峡是否重开取决于伊朗条件的接受进度，日本与伊朗领导人沟通、巴基斯坦调解方推动美伊渠道的成效，都会影响局势降温速度。关联品种上，原油、天然气及航运保险费率受通行实质变化牵引，发电站与能源传输线概念也存在事件溢价；但美军管控数据与伊朗产能表态相互对冲，具体行情方向仍需观察。市场参与者应盯紧摩卡港恢复作业信号、超大型油轮靠港频次及美军改道通报的边际变化。